優待目的の集中投資に注意する
株主優待に興味を持つと、外食系、スーパー系、日用品系など、生活に役立ちそうな銘柄を集めたくなるかもしれません。
しかし、優待目的で個別株を増やしすぎると、ポートフォリオが偏ることがあります。
たとえば、外食系の優待株ばかり持つと、外食業界全体が厳しくなったときに影響を受けやすくなります。スーパーや小売系に偏る場合も、消費動向や人件費、仕入れ価格の影響を受けます。
金融庁は、資産形成において長期・積立・分散の考え方を示しています。個別株を買う場合でも、1つのテーマに集中しすぎないことは大切です。
優待株を選ぶときは、次のような偏りがないか確認しましょう。
- 同じ業種ばかりになっていないか
- 生活費の近い銘柄だけに偏っていないか
- 1銘柄あたりの投資額が大きすぎないか
- 投資信託や預貯金とのバランスを考えているか
- 短期の優待目的だけで買っていないか
株主優待は楽しい仕組みですが、資産形成全体の中では一部として考えるほうが安心です。
新NISAで優待株を買うメリット
新NISAで優待株を買うメリットとして考えられるのは、配当金や売却益の非課税です。
たとえば、保有している株から配当金を受け取った場合、通常は税金が関係します。NISA口座を使えば、制度の範囲内で配当金や売却益が非課税になります。
また、長く保有する前提であれば、優待を受けながら配当も受け取るという考え方ができます。
ただし、株主優待そのものが非課税メリットの中心ではありません。優待は企業が株主に提供する特典であり、新NISAの主なメリットは税金面にあります。
この違いを理解しておくと、「優待があるからNISAで買う」という単純な判断を避けやすくなります。
